En 2022, en France métropolitaine, l’indice des prix à la consommation a augmenté de 5,3 % en moyenne annuelle, une hausse inédite depuis le milieu des années 1980. Malgré cette augmentation historique du niveau des prix, le pouvoir d’achat moyen des ménages (par unité de consommation) n’a reculé que légèrement (-0,4 %, [Insee, 2023b]), la hausse des revenus d’activité et du patrimoine compensant la majorité de l’inflation [Morvan et al., 2023]. Ce dossier, à partir du modèle de microsimulation Ines (sources et méthodes), explore comment l’inflation a affecté les ménages le long de l’échelle des niveaux de vie et quels mécanismes ont pu ou non compenser la hausse des dépenses qu’elle a induite. Pour ce faire, sont mises en regard d’une part l’évolution des prix et donc des dépenses de consommation et d’autre part, l’évolution du niveau de vie entre 2021 et 2022. Cette dernière résulte à la fois de l’évolution des revenus primaires (revenus d’activité et du patrimoine, allocations chômage, pensions de retraite) et de celle des prestations et prélèvements.

Du côté des revenus primaires, outre les fluctuations conjoncturelles, des évolutions réglementaires et discrétionnaires [Bendekkiche, 2023], souvent en réaction à l’inflation, ont jalonné l’année 2022. Le salaire minimum de croissance (Smic) a été revalorisé à trois reprises, l’indice de traitement des fonctionnaires a été revalorisé de 3,5 % au 1^er juillet, la prime de partage de la valeur (PPV) a remplacé la prime exceptionnelle de pouvoir d’achat (Pepa), l’assurance chômage, dont les allocations ont été revalorisées de 2,9 % en juillet, a connu une réforme en 2021 dont les premiers effets sont observables en 2022, les pensions de retraite ont connu différentes revalorisations, l’épargne réglementée telle que le livret A a connu des évolutions significatives de taux et d’encours.

Du côté des prestations et des prélèvements, hormis la poursuite du dégrèvement de la taxe d’habitation et la revalorisation de l’allocation de soutien familial (ASF), la majeure partie des mesures a consisté en des aides ponctuelles sous forme de chèques ou de revalorisations anticipées [Abdouni et al., 2023].

En complément des mesures de soutien au revenu des ménages en 2022, deux dispositifs ont été mis en place pour limiter la hausse des prix de l’électricité et du gaz (bouclier tarifaire), et des carburants (remise à la pompe) (encadré).

Ce dossier essaie de décomposer, au niveau le plus fin possible, les différents effets à l’œuvre entre 2021 et 2022 : hausse des prix, évolution des prestations et prélèvements, et évolution des revenus primaires pour identifier finalement les personnes les plus touchées par l’inflation. L’exercice nécessite de nombreuses hypothèses (sources et méthodes).

La situation des ménages face à l’inflation est appréhendée à l’aide d’un niveau de vie élargi et corrigé en retranchant du niveau de vie élargi (notion qui intègre le chèque énergie et les bourses du secondaire) les dépenses de consommation par unité de consommation. Le concept obtenu est alors proche de celui d’épargne. Ainsi, la revalorisation d’une pension de retraite contribue de manière positive à ce niveau de vie élargi et corrigé quand l’augmentation des dépenses de consommation y contribue de manière négative. Dans la suite de ce dossier, le terme « niveau de vie corrigé » désigne le niveau de vie élargi contrefactuel, corrigé des dépenses de consommation avant inflation (sources et méthodes). De même, le terme « niveau de vie » désigne le niveau de vie élargi contrefactuel.

D’abord portée par l’énergie dont les prix ont augmenté de 23 % en un an, l’inflation en 2022 s’est peu à peu diffusée à la plupart des autres biens et services. L’alimentation, premier poste de dépenses des ménages, est devenue la principale contribution à la hausse de l’indice des prix à la consommation à partir de l’automne (+7,3 % en un an). En faisant l’hypothèse de comportement inchangé, c’est-à-dire en supposant que les ménages n’ont pas modifié, en 2022, leur consommation en réaction à la hausse des prix, l’inflation représente en moyenne une perte de 1 320 euros annuels par personne. Cette hypothèse de quantités inchangées répond à l’objectif de mesurer la contrainte monétaire que l’inflation engendre. Dans les faits, les personnes ont adapté leur consommation à l’inflation, par la quantité ou la qualité, et les volumes consommés ont évolué entre 2021 et 2022 [Insee, 2023a]. Cette perte s’échelonne de 790 euros en moyenne pour les 10 % les plus modestes jusqu’à 2 250 euros pour les 10 % les plus aisés (figure 1). Rapportées au niveau de vie, ces pertes pèsent davantage chez les plus modestes (-7,5 % pour le premier dixième, -6,5 % pour le deuxième), qui sont déjà les plus contraints financièrement, que chez les plus aisés (-4,4 % pour le neuvième dixième et -3,6 % pour le dernier). Dans l’ensemble, près de 60 % de la hausse des dépenses provient de l’alimentation, du chauffage, de l’électricité et des carburants. Si des dispositifs de blocage de prix, la remise sur le prix des carburants et le bouclier tarifaire sur les prix de l’énergie, ont permis d’atténuer les hausses de factures (encadré), [Cornuet, 2022], l’inflation a systématiquement pesé de manière plus forte sur les personnes les plus modestes : pour les 10 % les moins aisés, la hausse des dépenses de chauffage et d’électricité représente -1,9 % rapportée à leur niveau de vie, -1,0 % pour les carburants et -1,6 % pour l’alimentation, contre respectivement -0,8 %, -0,4 % et -0,6 % pour les 10 % les plus aisés. Les autres dépenses de logement, qui comprennent l’entretien, les loyers et l’eau, les autres dépenses de transport, notamment l’achat de véhicules et leur entretien, ou encore les services de transports ferroviaires de passagers (les prix de ces derniers ayant augmenté d’environ 10 % en un an) ont aussi grevé le niveau de vie corrigé des ménages et représentent près de 20 % des hausses de dépenses dues à l’inflation.

Si les personnes ont été affectées de manière différenciée le long de l’échelle des niveaux de vie, elles l’ont aussi été en fonction de leurs lieu d’habitation, moyen de locomotion et habitudes de consommation. Pour les habitants des communes hors unité urbaine, l’augmentation des dépenses en carburants a été plus de deux fois supérieure à celle des résidents de l’agglomération parisienne, les premiers devant débourser en moyenne 280 euros supplémentaires en 2022, contre 120 euros pour les seconds (figure 2). Les habitants de l’aire de Paris se rendent en effet beaucoup moins souvent en voiture au travail que ceux des autres aires d’attraction des villes [Sarron, Trévien, 2021]. La différence est aussi marquée dans l’augmentation des factures de chauffage et d’électricité entre ces territoires. Dans les communes hors unité urbaine ou de moins de 20 000 habitants, les dépenses supplémentaires ont en moyenne été supérieures de 100 euros à celles des habitants des communes de plus de 200 000 habitants ou de l’agglomération parisienne. Une partie des différences s’explique par des consommations énergétiques usuellement plus élevées dans les plus petites communes et une dépendance plus forte aux combustibles liquides (fuel, mazout, pétrole), dont les prix ont augmenté de 66 %, aux bois et granulés (augmentation de 22 % des prix) et au gaz (augmentation d’environ 40 %).

D’autres dimensions, non prises en compte dans cette analyse, expliquent aussi la différence d’intensité du choc inflationniste entre les individus. C’est le cas notamment de l’âge, l’écart d’inflation entre les plus âgés et les plus jeunes dépassant les 2 points de pourcentage en moyenne en 2022 [Insee, 2023c] en défaveur des aînés. L’hétérogénéité individuelle face à l’inflation demeure forte au sein même de catégories de ménages définies par l’âge, le niveau ou le lieu de vie : l’écart d’inflation peut ainsi atteindre autour de 3 points de pourcentage entre les 25 % les plus affectés et les 25 % qui le sont le moins.

Face à la flambée des prix, des mesures d’urgence ont été mises en place, notamment sous la forme d’aides ponctuelles de soutien aux revenus, via le système sociofiscal existant. Une grande partie des prestations sociales ont été revalorisées de manière anticipée au 1^er juillet 2022. À partir de septembre 2022, une aide exceptionnelle de solidarité dite « prime exceptionnelle de rentrée » a été versée aux ménages allocataires des minima sociaux et des aides au logement, et plus tardivement en novembre, pour un moindre montant, aux bénéficiaires de la prime d’activité. Dans le même temps, le versement du chèque énergie s’est accompagné d’un bonus de 200 euros en décembre 2022, et un chèque exceptionnel de 100 euros a été accordé sous conditions de ressources à certains ménages non éligibles l’année précédente. Enfin, le versement de l’indemnité inflation initié en fin d’année 2021 s’est poursuivi en début d’année 2022. Ces mesures sociofiscales anti-inflation (sources et méthodes) sont assez ciblées et ont permis d’absorber un tiers des dépenses additionnelles des 10 % les plus modestes, autour d’un quart de celles du deuxième dixième et d’un sixième du troisième (figure 3). Si elles n’ont que très peu bénéficié à la moitié la plus aisée de la population, elles compensent encore 10 % des pertes du quatrième dixième et 5 % du cinquième.

Des réformes non spécifiques au contexte ont aussi été mises en œuvre ou poursuivies en 2022, notamment la revalorisation de 50 % de l’allocation de soutien familial (ASF), le remplacement de l’abattement proportionnel par un abattement forfaitaire pour le calcul de l’allocation aux adultes handicapés (AAH) ou la poursuite du dégrèvement de la taxe d’habitation [Abdouni et al., 2023]. Les prestations ont par ailleurs été revalorisées de 1,8 % au 1^er avril en suivant l’évolution annuelle des prix hors tabac en février. Au total, ces réformes pérennes, sans lien direct avec la réponse à l’inflation, et les revalorisations légales rapportent en moyenne 230 euros annuels par personne aux 20 % les plus aisés du fait de la baisse de la taxe d’habitation acquittée et 100 euros aux 20 % les plus modestes grâce aux revalorisations légales des prestations et celle de 50 % de l’ASF.

Enfin, en 2022, la contribution à l’audiovisuel public a été supprimée. Certaines personnes en étaient exonérées, notamment celles ayant un revenu fiscal de référence nul, les bénéficiaires de l’allocation de solidarité aux personnes âgées ou de l’allocation adulte handicapé (AAH). Plus de 90 % des foyers en étaient toutefois redevables. Le gain moyen est ainsi constant autour de 80 euros annuels par personne pour la plupart des dixièmes, sauf pour les trois premiers qui comptent le plus de foyers autrefois exonérés et dont le gain moyen varie entre 50 et 70 euros.

Au total, le cumul de ces mesures anti-inflation, réformes et revalorisations prévues par ailleurs des transferts sociofiscaux permet de couvrir en moyenne un cinquième des pertes engendrées par l’inflation. Elles compensent 55 % des factures additionnelles des 10 % les plus modestes, encore 40 % pour le dixième suivant et plus de 30 % pour celui d’après, mais seulement 15 % en moyenne des hausses de dépenses de la moitié de la population la plus aisée.

Si l’évolution des prélèvements et des prestations a permis de compenser une part des dépenses supplémentaires liées à la hausse des prix, les revenus salariaux, les revenus de remplacement (chômage et retraite), les revenus des indépendants et les revenus financiers ont aussi connu une augmentation significative, parfois en rapport avec le contexte inflationniste et permis d’amortir en partie cette hausse.

Les revenus salariaux sont les principaux contributeurs à cet amortissement ; ils représentent en moyenne 70 % du niveau de vie. Les mécanismes de variation des salaires sont complexes, mais plusieurs faits marquants sont à souligner en 2022. Le Smic a été revalorisé selon les critères légaux à trois reprises (+0,90 % en janvier, +2,65 % en mai et +2,01 % en août). Le point d’indice de traitement des fonctionnaires a été revalorisé de 3,5 % au 1^er juillet. La prime de partage de la valeur (PPV) a remplacé la prime exceptionnelle de pouvoir d’achat (Pepa) à cette même date. Enfin, les heures supplémentaires défiscalisées depuis 2019 ont bénéficié de la mise en place, à partir d’octobre, d’une déduction forfaitaire des cotisations patronales fixée à 0,50 euro par heure supplémentaire pour les entreprises de 20 à 249 salariés. D’après la modélisation (sources et méthodes), en dehors des heures supplémentaires et de la prime Pepa/PPV, l’augmentation des revenus salariaux, qui comprend entre autres les mécanismes listés plus haut, relève en moyenne de 400 euros le niveau de vie en 2022 (figure 4). Ce gain en euros augmente en fonction du niveau de vie (170 euros en moyenne pour les 30 % les plus modestes et 640 euros pour les 30 % les plus aisés), suivant la part croissante de salariés et le niveau de salaire croissant par dixième. Rapporté au niveau de vie, le gain est assez uniforme du 3^e au 9^e décile, autour de 1,7 %, et plus faible aux extrémités. Ce sont ces mêmes dixièmes qui bénéficient en majorité des près de 3 milliards d’euros d’heures supplémentaires rémunérées versées en plus en 2022, tout comme des 2,6 milliards d’euros additionnels de la Pepa/PPV. Cumulées, elles offrent un soutien au niveau de vie de l’ordre de 0,5 % en moyenne.

Pour les revenus de remplacement que sont les pensions de retraite et les allocations chômage, les effets sont mécaniquement plus faibles sur le niveau de vie moyen du fait du nombre moindre de bénéficiaires. D’une part, la pension de retraite de base a connu une revalorisation légale de 1,1 % au 1^er janvier suivie d’une revalorisation anticipée de 4,0 % au 1^er juillet. Les pensions complémentaires ont aussi été revalorisées de 5,12 % au 1^er novembre. Les trois revalorisations prises ensemble permettent une augmentation de plus de 7 milliards d’euros du revenu disponible. D’autre part, les allocations chômage ont connu une revalorisation de 2,9 % au 1^er juillet, offrant un supplément d’environ 500 millions d’euros aux bénéficiaires. Cependant, la réforme de l’allocation chômage de 2021 a entraîné ses premiers effets en 2022, estimés par l’Unédic autour d’1,5 milliard d’euros à la baisse sur les allocations versées [Ouvrir dans un nouvel ongletUnédic, 2021]. Au total, les évolutions des revenus de remplacement rehaussent le niveau de vie moyen de 130 euros. Les effets sont significativement plus petits pour les deux premiers dixièmes (50 euros en moyenne, soit +0,3 % pour le premier dixième et +0,5 % pour le deuxième, contre +0,6 % ou +0,7 % pour les cinq dixièmes suivants) du fait notamment de la part plus faible des retraités dans ces groupes et de la part plus forte de bénéficiaires d’allocations chômage, qui sont perdants à la suite de la réforme.

L’évolution des revenus des indépendants, en moyenne positive, a toutefois des effets limités sur l’évolution globale des revenus primaires dans l’ensemble de la population : les indépendants sont nettement moins nombreux que les salariés. Le gain atteint 20 euros en moyenne pour les 70 % les plus modestes, autour de 40 euros dans les trois dixièmes restants, soit des effets entre 0,1 % et 0,2 % du niveau de vie.

Enfin, en 2022, l’épargne réglementée a connu une année exceptionnelle [Ouvrir dans un nouvel ongletBanque de France, 2023]. Avec des taux d’intérêt en augmentation (passage de 0,5 % à 1 % en février puis 2 % en août pour le livret A ou le livret de développement durable et solidaire) et, dans une moindre mesure, une collecte de 40,4 milliards d’euros dont 29 milliards de collecte nette sur le seul livret A, soit un record depuis 10 ans, les revenus issus de ces livrets ont très fortement augmenté. Les autres revenus du patrimoine, notamment fonciers, accessoires et des capitaux mobiliers ont également eu tendance à croître en moyenne. Couplés aux revenus tirés des assurances-vie, l’ensemble de ces revenus du patrimoine supplémentaires a représenté un soutien de l’ordre de 230 euros par personne. Les gains sont croissants avec le niveau de vie. Les 10 % les plus aisés bénéficient de revenus additionnels très significatifs, 970 euros, contre 150 euros en moyenne dans le reste de la population (soit 1,5 % du niveau de vie, contre entre 0,5 % et 0,8 % dans les autres dixièmes). Pour ce dixième de la population, la hausse des revenus du patrimoine, couplée à celle des revenus salariaux, compense près de 85 % du choc inflationniste.

Au total, l’évolution des revenus primaires, surtout tirée par les revenus salariaux et du patrimoine, a permis de compenser une partie des hausses des dépenses, entre 25 % et 40 % pour les 20 % les plus modestes, entre 55 % et 80 % pour les sept dixièmes suivants et 95 % pour les 10 % les plus aisés.

En moyenne, la hausse des dépenses liée à l’inflation est compensée à 90 % par la hausse du niveau de vie en 2022. Entre 80 % et 85 % des dépenses supplémentaires ont été couvertes pour les 30 % les plus modestes, par ailleurs les plus contraints financièrement [Accardo, Billot, 2020]. Cette part est équivalente, autour de 80 % en moyenne, pour les personnes aux niveaux de vie intermédiaires entre le 4^e et le 7^e décile, et de 85 % pour le 8^e dixième. Elle atteint environ 95 % pour le 9^e dixième et même 110 % pour le dernier (figure 5). Les mesures sociofiscales ont eu un fort effet amortisseur chez les plus modestes, tandis que les augmentations significatives des salaires et des revenus du patrimoine ont largement compensé la hausse des dépenses de consommation liée à l’inflation chez les 10 % les plus aisés.

L’écart est également marqué selon le lieu d’habitation. Quand un peu moins de 85 % des frais additionnels sont couverts par la hausse du niveau de vie pour les habitants des communes hors unité urbaine, en moyenne 90 % le sont pour ceux des communes de plus de 200 000 habitants et 100 % pour ceux de l’agglomération parisienne (figure 6). L’écart provient majoritairement de dépenses liées à l’énergie plus élevées hors unité urbaine et de revenus salariaux et du patrimoine plus élevés dans l’agglomération de Paris. Les écarts de compensation s’accentuent lorsque plusieurs effets se conjuguent : dans les communes hors unité urbaine, seules 75 % des dépenses supplémentaires sont compensées pour les 20 % les plus modestes, alors que dans l’agglomération de Paris, les 10 % les plus aisés voient la hausse de leurs dépenses de consommation plus que compensée en moyenne, autour de 120 %.